AI 初创公司年底发的钱，大致分成两类：现金奖金，以及与期权相关的款项。前者按工资处理，所得税、CPP、EI 都要扣，T4 并入雇佣所得。后者要先看有没有期权协议、员工是否选择现金兑付、公司是否 CCPC，再决定扣什么、怎么填。核心结论有三条。
- 现金奖金与期权现金兑付： 都要扣所得税、CPP 和 EI。
源6 - 非 CCPC 的行权取股： 要扣所得税和 CPP，不扣 EI。源6
- CCPC 的行权取股： 符合 CRA 规定的 CCPC 期权安排，员工在取得股票时通常暂不将期权收益计入收入，相关收益一般在处置股票的纳税年度计入雇佣收入。CRA 的预扣规则是：CCPC 发放非现金期权福利时，所得税、CPP、EI 都不预扣。源6
下文只讨论 CPP 与 EI，不涉及魁北克（魁北克用 QPP 和 QPIP，规则另行核对）。
2026 年的数字（已生效）与 2027 年的数字（已公布部分）
CPP（已生效，2026）
- 年度基本免税额 3,500 加元，第一档上限（YMPE）74,600 加元，第二档上限（YAMPE）85,000 加元。源1
- 员工与雇主各付 5.95%，每人最高 4,230.45 加元。源1
- 74,600 至 85,000 加元之间的 CPP2，员工与雇主各付 4%，每人最高 416 加元。源1
EI（2026 已生效，2027 已公布）
- 2026 年员工费率为每 100 加元 1.63 加元，雇主为 1.4 倍，即 2.28 加元。源2
- 2026 年最高可保收入（MIE）为 68,900 加元，员工年度最高保费 1,123.07 加元。源3源5
- 2027 年费率定为员工 1.64 加元、雇主 2.30 加元，MIE 为 70,800 加元。员工最高保费 1,161.12 加元，雇主 1,625.57 加元。源4
待核验： 2027 年的 YMPE 和 YAMPE 本文暂不列数字，发 2027 年 1 月的钱之前，请以 CRA 当期公布为准。
最高保费随可保收入上限逐年上调，2027 年费率只涨了 1 分，员工年度上限仍比 2026 年多 38.05 加元。源4
现金奖金：按工资处理，但所得税用「奖金法」
所得税。 CRA 的公式是：先算「全年常规收入加本次奖金」的年度税，再减去「不含本次奖金」的年度税，差额就是这笔奖金要扣的税。同一年已经发过的奖金也要计入。源5
这个方法算的是预扣数，不是最终税额，最终以员工报税（T1）时结算为准。奖金没有单独的税率，预扣看起来偏高，是因为公式把奖金叠加在全年收入之上。
员工若要把奖金直接存入 RRSP，T4127 公式里有对应的扣减项（F3），预扣税会相应减少。源5
CPP 与 EI。 奖金属于应缴 CPP 的收入，也属于 EI 可保收入，各自计算到当年上限为止。源5
一个按上述费率自行演算的例子，假设 2026 年全年在同一雇主、不在魁北克：
- 员工年薪 60,000 加元，12 月发 10,000 加元奖金，全年收入 70,000 加元。
- CPP：70,000 加元低于 74,600 加元上限，整笔奖金按 5.95% 计，约 595 加元，雇主再配 595 加元。
- EI：全年可保收入上限是 68,900 加元，奖金里只有 8,900 加元要缴，员工约 145.07 加元，雇主约 203.10 加元。
这个例子是一般性演算，实际预扣以 CRA 计算器或工资软件为准。
发放日期。 年底奖金落在 12 月还是 1 月，会影响哪一年的 T4，也会影响 CPP 和 EI 的计算起点。T4 按「实际支付的年度」填报，不论收入是哪一年挣的。源8
员工当年的 CPP 或 EI 已经缴满，12 月再发奖金就不再多扣这两项。若改到 1 月发，新年度从头计算，这两项都要重新扣。这是规则推出的结果，具体选哪天，取决于员工和公司各自的情况。
期权相关款项：先判定属于哪一类
flowchart TD
A[年底付给员工<br/>的期权相关款项]:::step
B{有无期权协议<br/>且约定发股？}:::judge
C[虚拟股权等<br/>按现金奖金处理]:::result
D{员工选择<br/>现金兑付？}:::judge
E[现金兑付<br/>扣税、CPP、EI]:::result
F{公司是 CCPC？}:::judge
G[行权当年不扣<br/>处置股票那年计入]:::result
H[行权取股<br/>扣税、CPP，不扣 EI]:::result
A --> B
B -->|无| C
B -->|有| D
D -->|是| E
D -->|否| F
F -->|是| G
F -->|否| H
classDef step fill:#EAF2FB,stroke:#2B6CB0
classDef judge fill:#FFF7E6,stroke:#C05621
classDef result fill:#E6F6EC,stroke:#2F855A
流程图的第一个分支很关键。没有期权协议，或协议本来就没打算发股（典型的虚拟股权、股票增值权），这笔钱按雇佣收入处理，不适用期权的特殊规则，也不能申请期权扣除额。源6
| 情形 | 所得税 | CPP | EI | T4 主要填报 |
|---|---|---|---|---|
| 现金奖金、虚拟股权 | 扣 | 扣 | 扣 | 框 14、24、26 |
| 员工选择现金兑付期权 | 扣 | 扣 | 扣 | 框 14、24、26，加代码 38；符合条件加 39，雇主选择不扣除兑付费用时加代码 86 |
| 非 CCPC 行权取股 | 扣 | 扣 | 不扣 | 框 14、26，加代码 38（符合条件加 39） |
| CCPC 行权取股 | 不扣 | 不扣 | 不扣 | 员工处置股票那一年才报 |
以上全部出自 CRA 的期权页面。源6
CRA 对 CCPC 的定义有一长串条件：私营公司、加拿大居民、不受非居民或上市公司控制、没有任何一类股份在指定交易所上市等。源6 如果公司受非居民直接或间接控制，就不符合 CCPC 的控制条件。美国母公司控制的加拿大子公司通常不属于 CCPC，但仍须结合公司的股权、控制关系及 CRA 列出的全部条件判断。非 CCPC 的应税期权收益通常需要预扣所得税和 CPP，不扣 EI。源6
现金兑付期权：税、CPP、EI 都要扣
计算。 员工依据期权协议放弃期权权利并取得现金时，如果符合 CRA 所列现金兑付条件，这笔款项按期权应税福利处理。应税收益通常为收到的对价减去员工为取得期权权利支付的金额。CRA 的例子中，公司支付 10,000 加元，员工此前支付 500 加元取得期权权利，应税收益为 9,500 加元。源6
扣除额。 员工满足法定条件时，可以申请相应的期权扣除，通常为符合条件的应税收益的一半。对于现金兑付，员工要申请《所得税法》110(1)(d) 下的扣除，雇主必须选择不将现金兑付款作为费用扣除，并在 T4 的其他信息栏使用代码 86 申报该选择。代码 86 申报的是雇主作出的选择，不是员工的扣除金额。源6
T4 填法。 对于 2026 年及以后的申报，员工选择现金兑付时，填框 14、24、26，并用代码 38 报告期权收益；符合扣除条件的，用代码 39 报告相应扣除额。雇主选择不将兑付款作为费用扣除时，还须填代码 86。代码 90、91、92 属于 CRA 对此前年度申报设置的代码安排，2026 年及以后不能再用代码 90、91、92 代替现行代码。源6
行权取股：非 CCPC 扣税加 CPP
员工行权取得股票，应税收益等于取得股票当日的公平市价，减去员工付的行权价，再减去为取得期权权利付的钱。CRA 的例子：8,000 股，行权价 40 加元，行权时市价 42 加元，应税收益 16,000 加元。源6
非 CCPC 要扣所得税和 CPP，不扣 EI，也不需要为这笔收益申报 GST/HST。员工若符合《所得税法》110(1)(d) 的期权扣除条件，雇主在计算预扣所得税和 CPP 时，可以按 CRA 规则将符合条件的期权收益减去相应扣除额；一般扣除比例为 50%。具体资格还取决于股票及期权安排是否满足法定条件。源6
T4 填框 14、26，加代码 38，符合条件加代码 39。注意框 26 要填：CRA 要求非现金的应税福利（含期权）也必须在框 26 里填报，哪怕员工没有其他现金收入。源8
非现金福利只有一笔时，通常没有可预扣的收入，但 CRA 明确把期权列为例外，仍要预扣。源7
政策状态与 2026 年 T4 代码
- 拟议的三分之一扣除（已取消）： 2024 年曾提出把期权扣除额从二分之一降到三分之一，加拿大政府于 2025 年 3 月 21 日宣布不推进。源6
- 2025 年 T4： CRA 允许使用代码 38、39、41，或使用代码 90、91、92。若采用代码 38、39、41 申报 2025 年的期权收益及相关扣除，须在 2026 年 1 月 12 日或之后提交。源6
- 2026 年及以后： 期权收益及相关扣除使用代码 38、39、41，不再使用代码 90、91、92。代码 39 对应《所得税法》110(1)(d) 扣除，代码 41 对应 110(1)(d.1) 扣除；应按员工实际符合的扣除条款选用代码。现金兑付中，雇主选择不将兑付款作为费用扣除时，还须按规定使用代码 86。源6
- 20 万加元年度归属上限： 每名员工每年归属、可享期权扣除的期权，按授予日公允市价计，以 20 万加元为限。这个上限只适用于 2021 年 7 月 1 日及之后授予的期权，且雇主须是非 CCPC 或共同基金信托，本身或所在合并集团收入超过 5 亿加元。CCPC 不适用，收入未超过 5 亿加元的非 CCPC 初创公司也不适用。超出上限的部分属于非合资格证券，雇主要在协议订立后 30 天内书面通知员工，并用 T2SCH59 申报。源6
- 外国母公司的期权： 加拿大子公司员工取得外国母公司股票，扣缴和申报责任在母公司，除非子公司向母公司补偿这笔福利。CRA 允许子公司代为申报，但母公司的责任不因此免除。源6
- 仅以股东身份取得的利益： 不填 T4，改填 T4A。源6
T4 怎么交、何时交
T4 的截止日是次年二月最后一天。源9 2026 年度的 T4 对应日期是 2027 年 2 月 28 日，这天是周日，按 CRA 规则顺延到下一个工作日，即 2027 年 3 月 1 日。源9
逾期提交的罚款最低 100 加元；CRA 对小企业的减免政策下，1 至 5 份逾期 T4 为 100 加元固定罚款。源9
填写时有两条细则。同一员工在多个省份工作，每个省份各开一份 T4。所有金额一律用加元，外币按 Bank of Canada 等认可汇率折算。源8
几个常见错误
- 把「期权折现」一律当成股票处理，漏扣 EI。现金兑付要扣 EI，行权取股属于非现金期权福利，按 CRA 规则不扣 EI。源6
- 在非 CCPC 公司里，行权当月只发股、不发现金，就以为没有预扣义务。期权属于例外，仍要预扣所得税和 CPP。源7
- 虚拟股权也套用期权扣除额。没有发股意图的协议不适用扣除。源6
- T4 只填框 14，漏填框 26 和代码 38。源8
- 奖金发出后再回头改日期。T4 以实际支付年度为准，年度边界要在发放前确定。源8
可以带走的清单
- 先看有没有期权协议，再判断是否现金兑付、公司是否 CCPC。
- 现金奖金和期权现金兑付：按适用规则预扣所得税、CPP 和 EI，并分别计算至当年适用上限。
- 非 CCPC 行权取股：通常需要预扣所得税和 CPP，不扣 EI。
- CCPC 行权取股：符合相关条件时，期权收益通常在员工处置股票的纳税年度计入收入；行权时所得税、CPP、EI 都不预扣。
- 现金兑付想让员工用期权扣除：公司需选择不扣费用，T4 填代码 86。
- 2026 年的 T4 期权代码只用 38、39、41。
- 2027 年 EI：员工 1.64 加元，雇主 2.30 加元，MIE 70,800 加元。
- 2027 年 CPP 上限待 CRA 公布，发 1 月工资前先核对。
- 2026 年度 T4 的最后期限按规则顺延到 2027 年 3 月 1 日。
个案是否适用，请回到 CRA 原文或咨询持牌会计师确认。
参考资料
[源1] Employment and Social Development Canada，Maximum Benefit Amounts and Related Figures – CPP (2026) and OAS (October to December 2026)：https://www.canada.ca/en/employment-social-development/programs/pensions/pension/statistics/2026-quarterly-october-december.html
[源2] Employment and Social Development Canada，Canada Employment Insurance Commission sets the 2026 Employment Insurance premium rate：https://www.canada.ca/en/employment-social-development/news/2025/09/canada-employment-insurance-commission-sets-the-2026-employment-insurance-premium-rate.html
[源3] Employment and Social Development Canada，Employment Insurance – Important notice about maximum insurable earnings for 2026：https://www.canada.ca/en/employment-social-development/programs/ei/ei-list/ei-employers/premium-reduction-program/2026-maximum-insurable-earnings.html
[源4] Canada Employment Insurance Commission，Summary of the 2027 Actuarial Report on the Employment Insurance Premium Rate：https://www.canada.ca/en/employment-social-development/programs/ei/ei-list/reports/premium/rates2027.html
[源5] Canada Revenue Agency，T4127 Payroll Deductions Formulas – 122nd Edition, Effective January 1, 2026：https://www.canada.ca/en/revenue-agency/services/forms-publications/payroll/t4127-payroll-deductions-formulas/t4127-jan/t4127-jan-payroll-deductions-formulas-computer-programs.html
[源6] Canada Revenue Agency，Employee security (stock) options：https://www.canada.ca/en/revenue-agency/services/tax/businesses/topics/payroll/benefits-allowances/security-options.html
[源7] Canada Revenue Agency，T4130 Employers’ Guide – Taxable Benefits and Allowances：https://www.canada.ca/en/revenue-agency/services/forms-publications/publications/t4130/employers-guide-taxable-benefits-allowances.html
[源8] Canada Revenue Agency，T4 slip – Information for employers：https://www.canada.ca/en/revenue-agency/services/tax/businesses/topics/payroll/completing-filing-information-returns/t4-information-employers/t4-slip.html
[源9] Canada Revenue Agency，When to file information returns：https://www.canada.ca/en/revenue-agency/services/tax/businesses/topics/payroll/file-information-returns-slip-summaries/when-to-file.html